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L'effet de levier en bourse : miser jusqu'à 400 fois son capital !
L’effet de levier c’est quoi ?
C’est tout simplement la possibilité qu’offrent tous les courtiers ( ou presque ) de miser sur une action/valeur PLUS que ce qu’on possède sur son compte de trading.
Jusqu’à 400 fois votre capital (chez certains courtiers) !
Comment est-ce possible ? Est-ce dangereux ? C’est ce que nous allons découvrir aujourd’hui.
Regardons d’abord de plus près ce fameux « prêt à taux zéro » immédiat qu’offrent les courtiers
Pour jouer en bourse, puis ce qu’il LEUR apporte, et ce qu’il VOUS apporte.
Comment ça fonctionne ?
Exemple : J’ai 100€ sur mon compte de trading.
Je peux ouvrir une position sur une action ou une monnaie de 40 000€ !
Ce qui va se passer alors, c’est que les gains et pertes associés à cette position seront indexés sur 40 000€ et non 100€.
Si la valeur gagne 10%, vous gagnerez 10% de 40 000€, soit 4000€. Et vous serez assis sur 4100€.
Mais que se passe-t-il si la valeur perd 10% ? Vais-je perdre 4000€ !?
Et bien la réponse est NON :
Car les courtiers sont courageux, mais pas téméraires et leur métier n’est pas le recouvrement de créances.
Ce qui va se passer, c’est que si la baisse de l’action représente une perte pour vous égale à votre vrai capital, la position est automatiquement clôturée pour éviter que vous vous retrouviez en négatif.
Exemple : si votre action sur laquelle vous avez misé 40 000€, baisse de 0,25% (ce qui représente une perte de 100€) le courtier clôture votre ordre immédiatement et votre compte se retrouve a 0€.
En langage technique, on appelle cela un appel de marge (« margin call »).
Le problème, c’est que l’action peut très bien chuter de 0,25% pour monter ensuite à 10%, mais malheureusement vous ne serez plus de la partie : votre compte sera lessivé.
Ce qu’il faut faire évidemment, c’est utiliser l’effet de levier RAISONNABLEMENT, en l’utilisant aux alentours de X10, ce qui permettra à votre action d’osciller, de « respirer », sans déclencher l’appel de marge.
Ce que l’effet de levier apporte aux courtiers :
- Proposer une offre attractive aux petits porteurs
- Prendre une commission plus importante (la commission est proportionnelle à la taille de la position)
- Lessiver le compte des imprudents qui utilisent l’effet au-delà de X20
Ce que l’effet de levier vous apporte :
- Pouvoir jouer dans la cour des grands avec un petit capital
- Gagner beaucoup d’argent si vous êtes prudent
Pour résumer : l’effet de levier est un formidable outil, mais il est à double tranchant : ne dépassez jamais X10 (miser 10 fois ce qu’on possède) c’est déjà bien assez !
Je pense que si on trouve une opportunité à plus de 90% de chance de se produire, il faudrait quand même profiter de ces effets de levier de 400 pour donner une bonne leçon aux brokers qui espèrent toucher une grosse commission et voir le client perdre tout son argent 🙂
Cela ne servirait qu’à réveillé le côté joueur des gens et tu peux me croire : les brokers s’en moquent.
Pour un qui gagne, combien y laissent tout leur capital ?
Donc non, ce n’est pas une bonne idée.
C’est pas une question d’intégrité du Broker ou Market Maker Sylvain. Parfois l’appel de marge ne peut pas être assuré tout simplement parce que le fournisseur de liquidité est à sec. Si il y a pas de contrepartie, on passe en négatif. C’est ce qui s’est passé avec la BNS en janvier dernier ou tous les intermedaires, meme les plus sérieux on pas pu garantir les stops, et il y a rien à faire contre ca, on peut pas s’en proteger. Tout ce qu’on peut faire c’est limiter la casse en tradant avec des ‘petits’ comptes, virer une partie de ses gains tous les 2/3 mois et faire une allocation du risque intelligente (pas miser gros sur les stratégie risquées par exemple).
Bonjour Jack,
non, passer en négatif n’a rien à voir avec l’intégrité du Broker.
Par contre, proposer un levier de 400, sachant que c’est suicidaire, et dans le but d’attirer les débutants qui se feront forcément avoir par l’appât du gain, je trouve ça quand même assez limite au niveau de l’honnêteté 😉
Merci pour l'article, mais juste une remarque :
Il se peut très bien qu'a l'appel de marge le compte se trouve en négatif, et de bcp !
Cette mésaventure m'est arrivée…
Tout les courtiers que j'utilise coupent les positions à 0, même avant 0 ( vers 10% de marge environ ).
Que courtier si peux scrupuleux utilisez-vous donc ?
Sylvain.
bjr , j' aimerais savoir quel est votre broker svp ?